如果不以一種謹慎、保守的態度，認真思考和評估投機成功的可能性，確認自己在心理和錢財上做好可能失敗的精神準備，倉促而一廂情願地參與期貨市場交易，悲劇可以預見。期貨市場是沒有硝煙的戰場，關於個人倉促參與期貨，最好的忠告還是那句老話：在開始之前就停止行動。

一，如何成為成功的期貨交易者？

投資者要有一些哲學思維，要能有效克服人的弱點，要有廣闊知識、深刻的市場認識、合理的交易策略、良好的心理素質以及超然的人生境界。只有時間，才能幫助投機者認識市場運動的複雜性；只有時間，才能幫助投機者累積成功交易所需要的知識、經驗和風險意識；也只有時間，才能使投機者的內心世界從貪婪到平淡、從狂傲到謙卑、從感性到理性。

從抽象的層面、從事後的角度，可以很清楚地知道市場的運動規律，但是，投機者交易的不是過去，而是未來。要深刻理解市場價格波動中微妙的動態平衡和趨勢的演化，既要投機者有客觀、定量、科學的理性分析能力，也要有靈活、變通、前瞻等藝術、直覺的參與，這是一個經過長期學習、思考、交易實踐後積澱的內在洞察力。這中間投機者所付出的真金白銀的代價和體力、精神上的損耗磨練，遠遠超出常人想象。冰凍三尺，非一日之寒。不要太小看期貨交易的艱難性，認為只要花個三、五年時間就可以精通交易、戰勝市場了，那是遠遠不夠的。十年磨一劍的厚積薄發，才使成功帶有極大的必然性。

二，個人投資者必須跨越的三個難關

（一）、理解、把握市場波動的特徵難

事後看，市場走勢清晰簡單，身臨其境立刻就會發現，過去已經結束，未來卻永遠像一個謎。市場的不確定性、隨機性困擾著所有市場參與者，短期之內偶然性可以讓傻瓜成為智者而歡呼雀躍，讓專家、學者變成白痴而捶胸頓足，讓大多數茫然不知所措。

很多參與者都有一種認識誤區：為了追求交易的確定性，往往把科學的思維方式簡單地運用到投機交易中，以為預測就是市場交易的全部，希望找到一種科學的預測理論。但是，科學方法論主張的嚴密和精確，在投機市場中很多時候無用武之地。

價格運動表面看來是一個偶然性接著另一個偶然性，但是，在看似完全偶然的背後，市場也並不是完全混亂無序，其中隱隱約約透露著一定的必然性或者說趨勢性。所以說，市場價格的波動既隨機又不完全隨機。投機成功的核心就是要去追求從表面上看來不確定、隨機的市場波動中找到某種相對確定、可以把握的機會。

（二）、良好的風險管理難

市場的不確定性、隨機性的一面決定了投機永遠有博弈的成分，不可能有什麼科學的預測理論、技術和交易系統讓投機者一勞永逸，穩賺不賠。天下沒有完美的預測理論和交易技術，良好的風險管理是投機者的立身之本。你是一流的輸家，你才可能是一流的贏家。

（三）、瞭解自己、戰勝自己難

即使你擁有極高明的交易技術和最完美的資金管理策略，如果你不能嚴格遵守，也不能讓你在市場獲得成功。交易中，一個人的心理、精神狀態遠比他擁有的市場知識和預測技術重要得多。索羅斯曾經說過：你不可能隨心所欲，又在市場中有良好的表現。大多數人即使理性上認識到，也未必能夠心甘情願地接受，只好慢慢磨練。

對人性的認識越深刻，對市場的理解就越深入；反之也是。從這種意義上說，股票、期貨的交易實質也就是一種心理遊戲，既是與市場中其他人的角逐，更是與內心自我本能、人性弱點的對抗。

隨著市場認識的深化，投機者修養、境界的提高，一旦你突破了自我的侷限，超越了平庸凡俗，就會頓悟有一個質的飛躍。一個投機高手，往往既有深刻的市場見解，也能洞悉自己的內心世界，同時在這兩方面達到很高的修為。

投資穩定持續盈利，是長期錯誤積累後的洞察自我和市場的結果。投機者的修養、境界不到，往往看對行情也賺不到錢。

三，高手都有適合自己的確定性定式

上升平臺或者下降平臺

在明顯的上漲或者下跌趨勢中，市場價格運動到某一位置以後，在一段時間裡，市場走勢從前期的單邊趨勢行情演變為橫向震盪的格局，多空之間達成了暫時平衡。無論是技術分析的教科書還是以前我在股票市場的經驗告訴我，這種圖表形態不是市場價格見頂的訊號，而是市場趨勢暫時的停頓。一般來說，經過一段時間的小幅震盪，市場價格最後很可能沿著原來趨勢的方向前進。盤整的時間越長，市場積累的能量就越大，隨後突破形成的爆發力就越強。

四，作者在期貨市場的一些經驗教訓

1，短期市場價格變化有很大的隨機性、偶然性，但這並不能改變市場的根本趨勢

。

如果投機者被市場短期價格波動的假象所迷惑，就會在市場重大方向問題上犯致命的、不可饒恕的錯誤。

2，界定自己的能力圈

投資市場最不缺的就是機會，特別是在以高槓杆為特徵的衍生品市場更是如此，市場機會是數不勝數的。作為投資者，要學會界定自己的能力圈，也就是明確自己在所投資的領域有一定的比較優勢，投機者應該集中精力於自己可以理解、可以把握的市場機會。提高自己在能力圈中的比較優勢，把簡單有效重複做，成功的機率會相應增加。

優秀投資者之所以優秀是因為他們不去做自己力不能及的投資，巴菲特不去投資期權和網路股，索羅斯不去做短線交易。

3，跟隨市場趨勢強大力量的方向

在強勁的趨勢行情中，即使9·11事件這樣的重大訊息，也不足以一下子改變市場的方向。市場價格出人意料地大幅逆向運動，往往只是一種短期行為，很快，市場就可能回到趨勢的軌道。

投機者應該著重於追市，而不是對行情進行預測。市場預測很不可靠，投機者應該在行情發生真正突破時才介入市場，應該在市場突破的臨界點進入市場，這就可以避免前期震盪行情中產生的交易損失。

4，當市場走勢和訊息不一致時

當市場價格對明顯的利多或者利空訊息麻木不仁、置之不理時，投機者應該採取和訊息的方向相反、和市場實際的走勢方向一致的操作方式。

5，加速行情先落袋為安

在緩慢上漲的行情中，如果市場漲勢突然出現加速，這往往就是市場將要見頂的訊號。當然，有時候這種加速上漲的走勢會持續幾天。

6，堅守大行情

只有既能駕馭股市又能坐得住的人才算了不起，這的確最難做到，但只有真正做到了，才能賺大錢。大行情不會一天之內剛開始就結束，它有一個發展過程。必須給市場足夠的時間，投機者沒有必要天天注意市場運動的細節，忽略它，離市場遠一點。

市場行情不會一直半死不活，總會發生變化。你急切地希望它按照你的想法變化時，市場可能一動不動。當對它不再注意的時候，很可能大行情已經悄悄啟動。

在大幅下跌後的行情中，如果市場價格連續兩週上漲，周K線都是中等長度的陽線，後市往往極度看好。

7，水平提高是個捨短取長的過程

日內短線交易，是毀滅投機者最快捷的途徑。把自己的注意力完全集中在尋找、發掘中長線交易的機會上。

不再被短期市場波動搞得心神不定。平靜地欣賞市場變化，審視自己的內心世界。

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